Предварительные индексы деловой активности (PMI) в США, индекс потребительских настроений, отчеты American Express и SLB, доходность казначейских облигаций, а также пересмотр рейтинга Франции агентством Moody's — главные темы сегодняшней сессии.
Рынки входят в пятницу после резкой распродажи, которую возглавил технологический сектор: инвесторы сосредоточены на расходах на ИИ, устойчивости экономики, инфляционных ожиданиях и геополитических рисках в преддверии заседания ФРС на следующей неделе.
📅 РАСПИСАНИЕ НА СЕГОДНЯ
🔸 2:00 AM — Розничные продажи в Великобритании — сентябрь
🔸 3:15 AM — Предварительные PMI в производственном секторе и сфере услуг Франции — октябрь
🔸 3:30 AM — Предварительные PMI в производственном секторе и сфере услуг Германии — октябрь
🔸 4:30 AM — Предварительные PMI в производственном секторе и сфере услуг Великобритании — октябрь
🔸 До открытия торгов — Отчетность American Express ($AXP), SLB ($SLB), First Citizens BancShares ($FCNCA), Booz Allen Hamilton ($BAH), Autoliv ($ALV), First Hawaiian ($FHB), Rithm Capital ($RITM), Gentex ($GNTX), Balchem ($BCPC), Gorman-Rupp ($GRC), GrafTech ($EAF) и World Acceptance ($WRLD
🔸 8:30 AM — Розничные продажи в Канаде — август
🔸 9:30 AM — Конференц-колл по отчетности SLB ($SLB
9:45 AM — ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЕ ИНДЕКСЫ PMI S&P GLOBAL В США
• PMI в производственном секторе — октябрь
• PMI в сфере услуг — октябрь
• Композитный PMI — октябрь
10:00 AM — ИНДЕКС ПОТРЕБИТЕЛЬСКИХ НАСТРОЕНИЙ МИЧИГАНСКОГО УНИВЕРСИТЕТА
• Окончательное значение индекса настроений за октябрь
• Текущие условия
• Потребительские ожидания
• Инфляционные ожидания на 1 год
• Инфляционные ожидания на 5 лет
🔸 Пятница — Обновление краткосрочного прогноза (nowcast) от сотрудников ФРБ Нью-Йорка
🔸 1:00 PM — Еженедельный отчет Baker Hughes по количеству буровых установок для добычи нефти и газа в США
🔸 Конец дня — Данные CFTC о позициях трейдеров (Commitments of Traders)
4:00 PM — ПЕРЕСМОТР СУВЕРЕННОГО РЕЙТИНГА ФРАНЦИИ АГЕНТСТВОМ MOODY'S — ОЖИДАЕТСЯ
🔸 После закрытия торгов — Запланировано немного крупных отчетов в США
🔸 Весь день — Период тишины ФРС, доходность казначейских облигаций, цены на нефть, новости об Иране и акции компаний, развивающих ИИ-инфраструктуру
1. ПРЕДВАРИТЕЛЬНЫЕ PMI В США — 9:45 AM ET
PMI в производственном секторе за октябрь
• Прогноз: 55.5
• Предыдущее значение: 55.9
PMI в сфере услуг за октябрь
• Прогноз: 57.9
• Предыдущее значение: 58.8
Композитный PMI за октябрь
• Следите за новым показателем и базовым ценовым давлением
Ключевые индикаторы:
• Новые заказы и спрос
• Деловая активность
• Занятость
• Затраты на сырье и материалы
• Цены реализации
Более высокая активность может поддержать доходность казначейских облигаций и доллар.
Слабая активность способна усилить опасения по поводу замедления экономического роста.
2. ИНДЕКС ПОТРЕБИТЕЛЬСКИХ НАСТРОЕНИЙ МИЧИГАНСКОГО УНИВЕРСИТЕТА — 10:00 AM ET
Окончательное значение индекса потребительских настроений за октябрь
• Прогноз: 46.3
• Предварительное значение за октябрь: 46.3
• Окончательное значение за сентябрь: 48.1
Инфляционные ожидания на 1 год
• Предварительное значение за октябрь: 4.7%
• Сентябрь: 4.6%
Инфляционные ожидания на 5 лет
• Предварительное значение за октябрь: 3.5%
• Сентябрь: 3.4%
На что обратить внимание: останется ли доверие потребителей слабыким на фоне роста инфляционных ожиданий.
Рост инфляционных ожиданий может укрепить осторожный подход ФРС.
3. КЛЮЧЕВАЯ ОТЧЕТНОСТЬ ДО ОТКРЫТИЯ ТОРГОВ
Финансовый сектор
• American Express — $AXP
• First Citizens BancShares — $FCNCA
• First Hawaiian — $FHB
• Rithm Capital — $RITM
Энергетика и промышленность
• SLB — $SLB
• Autoliv — $ALV
• Gentex — $GNTX
• Gorman-Rupp — $GRC
• GrafTech — $EAF
Бизнес-услуги и прочее
• Booz Allen Hamilton — $BAH
• Balchem — $BCPC
• World Acceptance — $WRLD
На что обратить внимание: потребительские расходы, условия кредитования, активность в энергетике, промышленный спрос и прогнозы компаний.
4. AMERICAN EXPRESS ($AXP) — ПОТРЕБИТЕЛЬСКИЕ РАСХОДЫ
Отчет American Express дает важное представление о расходах домохозяйств и бизнеса.
Следите за:
• Расходами держателей карт
• Спросом на путешествия и развлечения
• Качеством кредитного портфеля
• Ростом кредитования
• Прогнозом прибыли
Влияние на рынок: устойчивость потребителей, настроения в финансовом секторе и условия кредитования.
5. SLB ($SLB) — ПЕРСПЕКТИВЫ ЭНЕРГЕТИЧЕСКОГО СЕКТОРА
SLB публикует отчет на фоне повышенных цен на нефть и неопределенности на Ближнем Востоке.
Следите за:
• Спросом на бурение за рубежом
• Активностью в Северной Америке
• Операциями на Ближнем Востоке
• Маржинальностью
• Денежным потоком
• Прогнозами руководства
На что обратить внимание: трансформируются ли более высокие цены на нефть в рост инвестиций в нефтепромысловую отрасль.
6. ФРАНЦИЯ — РЕШЕНИЕ MOODY'S ПО РЕЙТИНГУ
Ожидается, что Moody's объявит решение по суверенному рейтингу Франции после закрытия рынков США, около 4:00 PM ET.
В настоящее время Франция имеет рейтинг Aa3 от Moody's.
Аналитики широко ожидают понижения до A1, хотя этот исход пока не подтвержден.
Ключевые риски:
• Политическая неопределенность
• Дефицит бюджета
• Давление при рефинансировании долга
• Рост стоимости государственных заимствований
• Эффект перелива на долговом рынке еврозоны
Следите за: доходностью 10-летних французских облигаций OAT, спредом между OAT и бундами, акциями европейских банков и парой EUR/USD.
7. НЕФТЬ И ГЕОПОЛИТИКА БЛИЖНЕГО ВОСТОКА
Сырая нефть остается ключевым драйвером рынка на фоне опасений по поводу региональной безопасности и перебоев с поставками.
Следите за:
• Ценами на Brent и WTI
• Ситуацией с судоходством в Ормузском проливе
• Новостями об Иране
• Военными и дипломатическими шагами США
• Последствиями для инфляции
1:00 PM ET — Количество буровых установок от Baker Hughes
Отчет дает обновленную картину буровой активности в США.
8. ПЕРИОД ТИШИНЫ ФРС И ДОХОДНОСТЬ КАЗНАЧЕЙСКИХ ОБЛИГАЦИЙ
ФРС продолжает период тишины перед заседанием FOMC 27–28 октября.
Рынки сосредоточены на перспективе сохранения ставок без изменений на фоне сохраняющихся инфляционных опасений.
Ключевые переменные:
• Доходность 2-летних казначейских облигаций
• Доходность 10-летних казначейских облигаций
• Доллар США
• Инфляционные ожидания
• Цены на нефть
PMI и потребительские инфляционные ожидания — самые важные запланированные макроэкономические данные по США на сегодня.
9. ИИ И ТЕХНОЛОГИИ — РЕАКЦИЯ ПОСЛЕ РАСПРОДАЖИ
Четверговое падение, начавшееся в технологическом секторе, усилило внимание к расходам на ИИ-инфраструктуру и их финансированию.
Следите за:
• $NVDA — спрос на ИИ-чипы
• $META — капитальные затраты на ИИ
• $CRWV — финансирование необлаков
• $NBIS — инвестиции в ИИ-инфраструктуру
• $IREN — расширение дата-центров
• $APLD — развитие ИИ-дата-центров
• $WDC — спрос на системы хранения данных
• $BE — спрос на электроэнергию для дата-центров
На что обратить внимание: продолжится ли давление продавцов или инвесторы вернутся в акции, связанные с ИИ, после недавнего снижения.
